天天财经讯，11日晚，中国国际金融股份有限公司（下称中金公司601995.SH）发布公告称，公司于当天收到证监会《立案告知书》，因涉嫌思尔芯首次公开发行股票保荐业务未勤勉尽责，9月25日证监会决定对公司立案。

“公司将积极配合中国证监会的相关工作，并严格按照监管要求履行信息披露义务。公司将坚持以投资者为本，不断强化执业过程的质量管控，把好资本市场‘入口’关，夯实‘看门人’责任，进一步提升执业质量，更好服务资本市场高质量发展。”中金公司回应表示。

保荐项目思尔芯欺诈发行，中金公司被立案

上海思尔芯技术股份有限公司（下称思尔芯）IPO欺诈发行案是新《证券法》实施以来，发行人在提交申报材料后、未获注册前，证监会查办的首例欺诈发行案件。

早在2021年8月，思尔芯便提交科创板首发上市申请，保荐机构为中金公司，随后在证监会发现其涉嫌存在虚增收入等违法违规事项后撤回申请。经查，思尔芯在公告的证券发行文件中编造重大虚假内容，其《招股说明书》涉及财务数据存在虚假记载，2020年虚增营收合计1536.72万元，占当年度营收的11.55%，虚增利润总额合计1246.17万元，占当年度利润总额的118.48%。

思尔芯选择的上市标准中，其中要求最近一年净利润为正。上交所认为，思尔芯通过虚构销售交易、提前确认收入等方式，虚增营业收入、利润总额，明显具有主观故意。

今年2月9日，证监会作出行政处罚，该公司及相关责任人被处以1650万元罚款。6月11日，上交所对思尔芯开出纪律处分，5年内不接受其发行上市申请文件。这是注册制实施以来，上交所开出的首个此类纪律处分。

在对思尔芯进行行政处罚的同时，证监会还表示，坚持“申报即担责”，对于涉嫌存在重大违法违规行为的，发行人和中介机构即使撤回发行上市申请，也要一查到底。思尔芯数据造假欲闯关，最终被监管发现并处罚，也将保荐机构中金公司推上了风口浪尖。

投行业务历来是中金公司的“金字招牌”，其也被称为“投行贵族”，在业内拥有独特的资源禀赋。不过近年来随着环境的变化，中金公司的业务开始承压。

“投行贵族”罚单不断

继连续两年营收净利润双降后，今年上半年中金公司实现营收89.11亿元，较去年同期的124.20亿元下降了28.26%；归属上市公司股东的净利润22.28亿元，同比减少37.43%。其中投行业务实现营业收入5.79亿元，比上年同期下滑70.10%，营业利润巨亏7.84亿元。对此中金公司解释称，主要为科创板跟投所持证券产生的损益净额变动；同时投资银行业务手续费及佣金净收入也有所减少。

事实上，2023年中金公司投资银行业务下滑也极为明显：全年实现营收32.42亿元，同比下降40.30%。

近两年，中金公司在A股市场作为主承销商的排名接连下滑。2021年其完成A股IPO项目23单，主承销金额1005.38亿元，排市场第二；2022年这几项数字分别为32单、528.63亿元、排市场第三；2023年这几项数字分别为17单、322.45亿元、排市场第四。

截至今年上半年，中金公司作为主承销商完成了A股IPO项目4单，主承销金额为15.71亿元，排名市场第八；作为主承销商完成A股再融资项目9单，主承销金额为86.55亿元，排名市场第二。

wind数据显示，截至今年上半年合计有294家企业终止A股IPO进程，比2023年全年的285家还多。分券商看，中金公司撤回了22家IPO保荐项目，在行业中排4名，其撤否率达到了48.89%，包括华宝证券、信芯微、先正达等，其中不乏信披存疑、财务内控存在瑕疵的项目。

今年以来，中金公司频频收到来自监管的罚单。

9月30日，因存在薪酬管理制度不健全、薪酬相关信息披露存在错误、人员任职管理和信息报送存在问题，中金公司被北京证监局出具警示函。

9月14日，北京证监局因从业人员涉嫌违规炒股对寇玥等20人出具警示函，对庄江斌采取监管谈话。其中多名被罚人员为中金公司及中金财富员工，员工登记类别多为一般证券业务或投资顾问。

5月10日，因资产管理业务存在违规行为，包括存在因操作风险造成流动性缺口、违规提供通道服务、同日反向交易未列明决策依据、产品账户间互相发生交易等问题，中金公司被北京证监局采取责令改正的行政监管措施。

4月30日，北京证监局发布公告称，中金公司存在自营和投顾账户间发生交易，利益冲突管理不到位，开展场外期权业务不审慎，对子公司业务和投资行为管理不到位，公司治理不规范的情况，反映出公司未能有效实施合规管理，内部控制不完善。对此，中金公司被责令整改并每3个月开展一次内部合规检查。

4月26日，中金公司对员工行为监测监控不到位，包括聘用未取得从业资格的人员开展相关证券业务，以及多名员工存在买卖股票、出借个人证券账户的行为，被北京证监局出具警示函。

中金公司在去年年报中表态称，公司以“成为具有国际竞争力的一流投资银行”为愿景，在“做中国自己的国际投行”的道路上，时刻对标国际最高标准，打造备受尊重、值得信赖、具有全球影响力的“金”字招牌，矢志成为国际投资银行的翘楚。如今看这段话，究竟成色几何？